про твої фінанси

Эстетические вложения: кому будут интересны украинские инвестиционные монеты НБУ

Prosto многообещающе выглядят усилия Нацбанка по запуску в обращение украинских инвестиционных драгоценных монет. Но преимущества и риски таких вложений далеко не очевидны. О том, как выбрать монеты для вложения, и на что обратить внимание при их покупке, в каких банках Украины можно заказать и купить драгоценные монеты НБУ, узнавал Prostobank.ua

Краткое содержание и ссылки по теме

  1. Инвестиции и коллекционирование
  2. Куда вкладывать?
  3. Тонкости продажи и покупки инвестиционных монет
  4. Пять шагов перед вложением средств в инвестиционные монеты: путеводитель для новых инвесторов 

    4.1 Шаг первый. Соразмеряем свои средства с ценами монет

    4.2 Шаг второй. Соразмеряем средства со сроками инвестирования.

    4.3 Шаг третий. Готовимся к контролю за курсами цен

    4.4 Шаг четвертый. Изучаем матчасть

    4.5 Шаг пятый. Выбираем монету и покупаем ее.

  5. Почти как слитки, но дороже
  6. Смогут ли инвестиционные монеты конкурировать со слитками банковских металлов? 
  7. Когда монеты окажутся убыточными
  8. В каком банке Украины можно заказать и купить инвестиционные монеты НБУ?
  9. Перспективы
  10. Мнение




Loading...

Инвестиции и коллекционирование

Мы разделили понятия инвестиционная монета и коллекционная. Первая – это монета из драгоценного металла высочайшей пробы, выпущенная одним из монетных дворов достаточно большим тиражом, имеющая определенную тематику, как правило, не привязанную к дате, событию или явлению, и являющаяся инструментом инвестиций. То есть у нее есть стоимость покупки и продажи, вплоть до определения их на биржевых площадках. Самые популярные монеты – «Венская филармония» (Австрия), «Орел» (США), «Панда» (Китай), «Кенгуру» (Австралия) и т. д.

Вторая категория – это монеты с ограниченным тиражом, не обязательно самой высокой пробы, однако с более замысловатой тематикой, как правило, привязанной к дате, событию или явлению. Этим монеты более ценны, однако полноценным инвестиционным потенциалом они не обладают, поскольку из-за своей специфики не являются достаточно ликвидным товаром.

Прибыль от продажи инвестиционных монет налогами в Украине не облагается. А вот коллекционные монеты – это предмет заботы собирателей НДС. Банки, в которых можно приобрести как инвестиционные, так и коллекционные монеты - ОщадбанкРайффайзен Банк АвальФинансы и Кредит, Форум, Имэксбанк, VAB банк и др.

Чтобы вышеизложенное стало понятнее, мы составили таблицу различий и рисков для обоих видов монет на примере серебряных монет «Кленовый лист» и «Спутник 1».

 

Инвестиционная монета

Коллекционная монета

Название

«Кленовый лист» (Канада)

«Спутник 1» (Монголия)

Вес

1 тройская унция (31,1 г)

1 тройская унция (31,1 г)

Проба

999,9

925

Чеканка

Uncirculated (не бывшая в обороте)

Proof («зеркальная», поэтому обязательно в упаковке)

Цена *

189,71 грн.

565,09 грн.

Цена слитка аналогичного металла *

169,49 грн.

169,49 грн.

Соотношение цены монеты к цене слитка

1,12

3,33

Особенности

Может выпускаться как в золоте, так и в серебре, в разном весе и разными номиналами

С цветным изображением

Тираж

С 1988 по 2007 – более 21 млн. штук **

1000 штук

Риски

Резкое падение стоимости металла

Падение спроса либо низкий спрос на конкретную тематику, низкая ликвидность

* по данным одного из банков
** тираж именно серебряных монет «Канадский лист»

Как видно, тираж первой монеты, как и большинства монет, предназначенных для инвестирования, - достаточно крупный. Практически как эмиссия центрального банка небольшого государства. То есть особой коллекционной ценности они не представляют. А что стоят немного больше аналогичного слитка – так ведь труда приложено больше. Такие монеты практически в точности повторяют колебания курсов своих «базовых» металлов. В нашем случае – серебра. (Золото же, к примеру, с начала года подешевело на 13-15%).

То ли дело монета, изображающая монгольский спутник (с оригинальностью исполнения можно ознакомиться, например, тут: http://www.srb.ru/img/supermarket/coins/sputnik.jpg). Во-первых, намного более тонкая работа, во-вторых, тираж – всего ничего – 1000 штук. Кладезью для коллекционера она наверняка стала, как только вышла из монетного двора Монголии. Тут уже курс самого серебра на мировых рынках – падает ли, растет ли – не имеет практически никакого значения. Если спрос будет превышать предложение, то цена монеты не будет ждать цену на металл.

Куда вкладывать?

Кажется, что на вопрос – так куда же вкладывать деньги украинцам – ответ достаточно однозначный – в коллекционные монеты. Однако, во-первых, в Украине совершенно не развит их рынок – то есть возможность выкупа монет у населения: банки даже не выставляют курса «покупка», как, например, в случае со слитками. Выходить придется прямо на потенциальных потребителей – коллекционеров. А новичку это непрост

Во-вторых, пока достаточно ограничен спрос – то есть, кроме банка, у счастливого обладателя монеты в виде сердечка, с вмонтированным компасом, живым листком клевера, фотографией Шумахера, коллекции «Олимпийские игры в Пекине» и прочих разнообразнейших малотиражных изысков ювелирного искусства, их могут выкупить только коллекционеры. А они – по крайней мере, пока, «зациклены» на монетах, выпускаемых Национальным банком Украины. То ли по принципу «своя рубаха ближе к телу» (монеты не нужно заказывать, доставлять за тридевять земель, ведь чеканят их прямо в Украине), то ли из-за нежелания выходить за уже установленные рамки. Бытует устоявшееся мнение, что каста коллекционеров, мигом разметающая памятные и юбилейные монеты Нацбанка, как только он объявляет об их выпуске – узкая и достаточно закрытая для посторонних. Следы их нужно искать в Интернет-магазинах и на специальных сходках в Экспоцентре или в МВЦ на Левобережной. Кроме того, монеты, выпущенные НБУ, намного дешевле иностранных, даже несмотря на то, что сразу становятся дефицитными. Просто, видимо, еще не несут исторической ценности. Впрочем, из этого правила есть и исключения: выпущенные сравнительно недавно монеты «Голодомор», «Ан-225. Мрия», «Благовещение», «Пектораль» уже довольно высоко поднялись в котировках среди специалистов.

Поэтому говорить о баснословных прибылях от инвестирования в монеты (например, на одном из банковских форумов уверенной рукой банкира была выписала фантастическая цифра в 300% в год, применимая только к единичным коллекциям) пока для обычного украинца не приходится. Тут очень правы были Лиса Алиса и Кот Базилио – монеты нужно зарыть на Поле Чудес в Стране Дураков и ждать, пока они дадут всходы. То есть, во-первых, пока Нацбанк создаст условия для формирования рынка монет (а ему в ближайшие года 2-3 будет явно не до этого), во-вторых, пока цена монеты (или металла) хоть мало-мальски значительно поднимется. Тогда – через 3-4 года– смотри, может и появится возможность заработать процентов 50-60% навара. Однако никто не знает: а) какой будет инфляция; б) какой будет курс гривны по отношению к остальным валютам, в) каким будет спрос на монеты той или иной тематики среди нумизматов. Из чего следует: если монеты – это ваш основной инвестиционный портфель, увольте немедленно вашего финансового консультанта, а лучше подайте на него в суд за мошенничество.

Что же касается желания сделать подарок любимой на годовщину свадьбы, к рождению ребенка или просто по случаю хорошего дня, то здесь коллекционные монеты – самое то. Одна из последних новинок, появившихся на украинском рынке – монета с отверстием, которая служит элементом модели камеры обскуры. Фотоаппарат – практически копия «первобытных» - может делать фотографии с помощью обычной пленки. А стоит все это счастье каких-то 600 гривен. В банках, впрочем, говорят, что довольно часто заказывают им и «монетки» весом в килограмм и стоимостью более 100 тысяч гривен. Так, на сувенирчик J.

Тонкости продажи и покупки инвестиционных монет

Если вы все же решились на приобретение монеты, есть несколько пунктов, о которых нужно помнить.

  • Во-первых, коллекционную / памятную монету нужно держать в упаковке. Если «пальчики» останутся, то у вас ее никакой даже самый захудалый нумизмат и по номиналу не купит.
  • Во-вторых, при продаже, очевидно, придется столкнуться с оценщиком – недешевое удовольствие.
  • В-третьих, если «припечет», коллекционную / инвестиционную монету придется сбывать или в ломбард по цене лома, или на черный рынок, где цена может быть как выше банковской, так и ниже.
  • В-четвертых, как и в случае со слитками, лучше купить одну большую монету (в унцию и более), чем кучу мелочи. Работы на них потрачено больше, соответственно и добавленная стоимость больше, однако продать «нестандарт», в отличие от унции, которой в мире меряют все драгоценности, будет сложно.
  • В-пятых, стоит обращать внимание на оригинальность монеты. Если это обыкновенные знаки Зодиака, то вряд ли вам «светят» обещанные 300% прибыли. А вот если Тиффани Арт (вкрапленные кусочки стекла), то уже есть шансы.
  • В-шестых, если надумаете вывозить монеты, помните - Нацбанк разрешает вывезти не более 200 г металла. При этом проба должна быть не ниже 900 для золота, 925 для серебра и 999 для платины и палладия при условии письменного декларирования. Если захотели вывезти больше – нужна специальная лицензия регулятора. Ввезти в страну разрешено не более 500 граммов драгоценных металлов в виде слитков или же иностранных монет.

Пять шагов перед вложением средств в инвестиционные монеты: путеводитель для новых инвесторов 

Prosto не сразу и скажешь, с чего начать владельцу небольшого свободного капитала, желающему возделать новое для него инвестиционное поле – монетное. А вот с чего: с плотной информационно-консультационной подготовки, только проведя которую можно не лишиться на этом поле чудес всех своих «золотых». Пять шагов, позволяющих обрести «золотой ключик» к прибыли при вложении в инвестиционные монеты, предлагает Prostobank.ua.

Шаг первый. Соразмеряем свои средства с ценами монет

Как уже писал Prostobank.ua, со средствами менее 2000 гривен в золотые монетыинвестировать сейчас нерентабельно – если, конечно, не закладывать в план продажу монеты лет через двадцать, когда она подорожает до «антикварного» уровня.

Причина: при массе меньше 4 грамм (золото высшей пробы такой массы стоит 1445 грн. на 24.02.2011) стоимость производства монеты и заложенная прибыль производителей и трейдеров монеты (чаще всего 50-300 гривен на каждом экземпляре) составляют слишком большой процент от стоимости металла той же массы (свыше 20-25%).

Если учесть, что стоимость обратной покупки монеты банком в ближайшее десятилетие почти уравнивается со стоимостью аналогичной массы металла – то для сравнимой с депозитными ставками прибыльности (15% в год) золотым монетам с массой меньше 4 граммов необходимо подорожание золота вкупе с подорожанием монеты за счет коллекционных факторов более чем на 30% за год (или хотя бы 40% за два года, 50% за три года). Такое вздорожание желтого металла и нумизматической ценности монет при всех прогнозах малореально.

Примечание: поскольку основной мерой массы монеты является тройская унция (в международной системе обозначений тройская унция золота – XAU), то можно постулировать: рентабельные золотые монеты «начинаются» с массы 0,16 XAU (5 грамм), а еще лучше 0,2 XAU (6,22 грамма). Стоят такие «минимальные» монеты в начале 2011 года от 2200-3000 гривен.

Рентабельность серебряных монет в некоторые периоды начинается с половины обычной унции (14,17 грамм) или половины тройской унции (15,55 грамм); такие монеты стоят сейчас от 250 гривен. Дело в том, что, например, с конца декабря 2010 г. до конца февраля 2011 г. серебро выросло за три месяца на 15%, попутно превысив психологический рубеж в 1 $/грамм (при высшей пробе цена выросла за три месяца с 7.85 гривен за грамм до 9 гривен за грамм), что соответствует прибыльности 60% годовых. Однако обычно гораздо быстрее можно получить прибыль с серебряными монетами массой в одну тройскую унцию – которые стоят практически как полуунциевые, от 300-400 гривен.

Все эти первичные расклады, разумеется, приблизительны и не учитывают коммерческие нюансы художественной ценности монет – например, аспект сверхмалого тиража или случайных ошибок печати монет как супервыигрышного коллекционного фактора, приводящего к стремительного удорожанию монеты помимо динамики цен на металлы.

Шаг второй. Соразмеряем средства со сроками инвестирования.

Инвестирование в монеты (если не говорить об особо крупных многотысячных инвестициях) – проект всегда долгосрочный, рассчитанный не менее чем на год. Более быстрое подорожание золота может быть связано с соответствующим удешевлением основных валют, например, в результате бурного этапа кризиса – что вряд ли может радовать инвестора. По серебру же обычно ситуация близка к золоту – но в последние месяцы, как уже сказано, наблюдается динамика именно стремительного роста.

Итак, речь идет об инвестиции на полтора, два и более лет. Разумеется, для каждой выбранной монеты придется период приблизительной расчетной прибыльности, устраивающей вас, рассчитать самостоятельно – исходя из прогнозов роста цен на металлы и прогнозов роста коллекционной ценности той или иной монеты.

Шаг третий. Готовимся к контролю за курсами цен

За ценовыми скачками вверх на рынке драгметаллов следуют периоды спадов и порой значительных и весьма долговременных. Потому инвестор в драгметаллы и монеты из них, желающий более-менее быстрого возврата вложений, должен практически ежедневно контролировать текущие цены украинских банков и мировые индексы, а также вчитываться в аналитические прогнозы – чтобы не прозевать точку максимального подъема цены обратной покупки монеты перед многомесячным или даже многолетним спадом цен на металлы. В чем это очень похоже на действия игрока на рынке акций. Без готовности к такому ежедневному информационному контролю за инвестирование в монеты или металлы не стоит и браться.

Для слежения за ценами слитков в украинских банках предлагаем еженедельно обновляемый раздел «Банковские металлы» на Prostobank.ua (можно также подписаться на рассылку от портала и получать, ежедневно, среди прочего, тройку самых выгодных предложений по драгметаллам). По мировым и общеукраинским котировкам и графикам роста цен можно посоветовать порталы «Украинская биржа драгоценных металлов», Wcoins.com.uaDragmet.com.ua или любой другой, который нетрудно найти поисковиком.

Шаг четвертый. Изучаем матчасть

Самый продолжительный по времени шаг – однако пропустить его означает рисковать весьма крупными суммами. Узнать базовые особенности нумизматического дела, основы оценки и другие технически микро-нюансы можно – благодаря интернету – любому пользователю на специализированных ресурсах.

Основным и ведущим среди них для русскоязычного читателя является огромный портал Numizmat.ru – там есть и краткий доходчивый ликбез нумизмата (не обязательно инвестора), и нумизматический бесплатный софт СoinManage (скачать), и форум, на котором есть буквально все – от того же ликбеза до актуальных цен и предложений покупки/продажи монет (в том числе от украинских пользователей), и наконец, аукцион, позволяющий вам выбрать наиболее щедрого из возможных покупателя вашей монеты. Наконец, есть на портале ссылки на многочисленные ресурсы аналогичной направленности (в том числе узкой специализации, скажем, русский сайт по американским монетам) и площадки купли-продажи монет, в том числе инвестиционных (и украинских ресурсов там едва ли не большинство).

Не можем не напомнить, что не менее полноценный, и гораздо более приспособленный к украинским реалиям ликбез по инвестмонетам в виде нескольких статей и выступлений солидных банковских экспертов присутствует на портале Prostobank.ua.

Именно из последних сообщений форума на Numizmat.ru (или на любом аналогичном портале) легче всего «вычислить» наиболее прибыльные в последнее время из всех предлагаемых банками инвестмонет. Более того, форум, как известно, позволяет задавать любые вопросы – и профессиональное нумизматическое сообщество не замедлит на них ответить. Однако помните, что динамика коллекционерского рынка порой отличается от динамики цен купли и продажи монет у банков – и если вы категорически против последующей продажи монеты на нумизматическом рынке, есть смысл перед покупкой конкретной монеты проверить в банке предыдущую динамику роста ее цены (скажем, за последние два года, если серия не новая) или цены очень схожей по параметрам монеты (тот же монетный двор, металл, масса, и прочие параметры).

Наконец, состоятельные инвесторы могут просто обратиться к профессиональным экспертам (найти можно при помощи тех же порталов) и получить платный полноценный актуальный анализ и прогноз по инвестмонетам вкупе с советами по инвестициям в конкретные экземпляры и серии.

Если же продажа на нумизматическом рынке как вариант сбыта вас не отталкивает, учитывайте, что рынок инвестмонет довольно динамичен Например, спрос нескольких коллекционеров или банков на ту или иную серию часто приводит к неожиданным всплескам цен во всем городе / регионе, по всему локальному нумизматическому сообществу (бывает и наоборот, неожиданная «мертвая точка», недвижность цены), а потому информация и прогнозы, скажем, «от января» могут уже значительно не соответствовать реалиям условного «февраля» любого года. По этой причине опять же необходим непрерывный возврат инвестора к «шагу третьему» данного путеводителя.

Шаг пятый. Выбираем монету и покупаем ее.

Если уж монеты выбраны – осталось просмотреть специальные монетные страницы порталов банков и найти банк, их продающий. Или же выбрать из нескольких банков наиболее выгодного «продавца».

Подсказка первая: обычно самый «дешевый» продавец слитков драгметаллов дешевле других продает и монеты из этих же металлов – а потому перед покупкой смотрите Рейтинги цен драгметаллов на Prostobank.ua и выбирайте банки из «верхушки» рейтинга.

Подсказка вторая: при необходимости отсеять банки, не имеющие лицензии на торговлю драгметаллами – можно это сделать при помощи такого списка. А список учреждений, наоборот, имеющих такую лицензию, имеется ниже.

Безусловно, инвестмонету можно купить не в банке, а на нумизматическом рынке – однако новичку стратегически правильнее сделать это все же в банке. Хотя бы исходя из нюансов безопасности, защиты от подделок и скрытых недостатков, легкости обратного сбыта.

И наконец, если цена вас устраивает – осталось в телефонном режиме у представителя банка узнать, в каком именно отделении возможно непосредственное приобретение выбранного вами объекта инвестирования – монет. При покупке помните о необходимости покупки футляра к инвестмонетам (банки, продающие монеты без футляров, можно сразу игнорировать), а после покупки – о хранении документа купли-продажи, удостоверяющем приобретение монеты именно в данном банке.

Банки Украины, имеющие лицензию на торговлю драгоценными металлами:

Почти как слитки, но дороже

Неправильно было бы путать инвестиционные монеты с памятными и юбилейными монетами. В отличие от них, инвестиционные монеты не ограничены в тираже и не имеют высокой коллекционной или художественной ценности. Потому, если вам интересны монеты, которые будут дорожать со временем благодаря своей уникальности и художественной ценности – обратите внимание на памятные или юбилейные монеты. Инвестиционные монеты по своей сути ближе к слиткам драгоценных металлов. А потому один из первых вопросов, закономерно возникающих у неискушенного инвестора, который сталкивается с инвестиционными монетами: чем они отличаются от обычных золотых или серебряных слитков?

Очевидно, что затраты на изготовление монеты будут выше, чем у обычного слитка. А потому и стоимость монет будет превышать стоимость слитков аналогичного веса. Впрочем, эксперты отмечают, что для небольшого веса слитков и монет эта разница малозначительна. С другой стороны – выбор монет гораздо меньше. Такие инвестиции не подойдут тем, кто намерен приобрести полкилограмма или килограмм золота, ведь таких монет просто не существует, а покупать несколько монет меньшего веса экономически нецелесообразно.

Однако это не значит, что инвестиционные монеты проиграют слиткам в конкурентной борьбе. Эксперты отмечают, что эти два продукта не будут конкурировать друг с другом. «Я бы не противопоставлял инвестиционные монеты банковским мерным слиткам – эти два продукта скорее дополняют друг друга. Вполне логично, что в общей массе слитков должно продаваться заметно больше, исходя хотя бы из того, что вес самой крупной монеты составляет 31,1 грамм, а наиболее продаваемым слитком является 100-граммовый», - комментирует Владимир Пищаный, начальник отдела операций с банковскими металлами VAB Банка.

Дело в том, что монеты будут покупать скорее те инвесторы, кто намерен приобрести небольшой вес золота, а также те, кто приобретает их как подарок. С этой точки зрения монеты могут быть интереснее слитков. «Вложения в инвестиционные монеты сопоставимы с вложениями в слитки, но при этом способны доставить инвестору эстетическое удовольствие», - комментирует Вячеслав Фоменко, руководитель отдела активно-пассивных операций розничного бизнеса ОТП Банка.

Но инвестиционные монеты отличаются от слитков не только своей эстетической привлекательностью. Главное преимущество монет в другом: в отличие от слитков, которые выкупают далеко не все учреждения, работающие с банковскими металлами, монеты обязуется выкупать у населения сам Национальный Банк во всех своих региональных подразделениях. А это значит, что при желании владелец монеты всегда сможет ее продать по актуальному курсу Нацбанка. Правда, насколько выгодными будут условия откупа, судить пока рано, поскольку процедура и правила его пока окончательно не урегулированы.

В остальном же инвестора в монеты ожидают те же риски, что и покупателя золотых слитков: в результате колебаний цены золота стоимость вложения может уменьшиться. Однако этот риск актуален, скорее, при небольших (до года) сроках вложения. Кроме того, монету, как и слиток, необходимо где-то хранить, а значит, нести расходы на аренду сейфа в банке – или же рисковать лишиться монеты в результате ограбления.

Смогут ли инвестиционные монеты конкурировать со слитками банковских металлов? 

Владимир Пищаный, начальник отдела операций с банковскими металлами VAB Банка

С момента введения НДС на иностранные монеты и законодательного введения термина «инвестиционные монеты» в отношении инвестиционных монет Украины есть смысл в этой плоскости говорить именно об инвестиционных монетах Украины. Исходя из этого, перспективы инвестиционных монет (далее – ИМУ) в значительной степени будут зависеть от действий регулятора. В целом, исходя из той схемы обращения ИМУ, которая запущена НБУ весной-2012, можно спрогнозировать, что монеты будут пользоваться спросом на рынке. И я бы не противопоставлял ИМУ банковским мерным слиткам – эти два продукта скорее дополняют друг друга. Вполне логично, что в общей массе слитков должно продаваться заметно больше, исходя хотя бы из того, что вес самой крупной монеты составляет 31,1 г., а наиболее продаваемым слитком является 100-граммовый, и продаются также 250, 500 и 1000-граммовые слитки.

В существующей схеме обращения ИМУ есть, как минимум, одно преимущество. В отличие от банковских слитков, НБУ гарантирует обратный откуп ИМУ через свои региональные управления в областных центрах.

Вячеслав Фоменко, руководитель отдела активно-пассивных операций розничного бизнеса ОТП Банка

Монеты спросом пользоваться будут, более того, они им уже пользуются. На украинском рынке представлена продукция большинства монетных дворов мира, а совсем недавно первые инвестиционные монеты Украины были выпущены НБУ.

Спрос на инвестиционные монеты коррелирует со спросом на слитки, так как цена металла в них не сильно отличается от цены металла в слитках. Для коллекционных монет прирост стоимости может быть очень значительным, а вложения в инвестиционные монеты сопоставимы с вложениями слитки, но при этом способны доставить инвестору эстетическое удовольствие.

Что касается недостатков, то маржа по инвестиционным монетам немного превышает соответствующую величину для слитков аналогичного веса.

Вадим Березовик, председатель правления Банка ФорумCommerzbank Group

Говорить о вспышке массовой заинтересованности граждан в инвестиционных монетах еще рано. Это продукт для тех, кто знает и вдумчиво пользуется инструментами инвестирования. В настоящий момент интерес к монетам проявляют коллекционеры и те, кто желает максимально диверсифицировать корзину сбережений.

Инвестиционные монеты, как и золотые слитки, имеют высокую пробу, но в отличие от последних, обладают еще и коллекционной ценностью. Если владелец монеты решит ее продать, ее можно вернуть НБУ или же предложить коллекционеру.

Игорь Львов, заместитель председателя правления банка «Финансы и Кредит»

Есть два вида инвестиционных монет: монеты зарубежных монетных дворов и монеты, выпущенные Национальным Банком Украины. Поскольку НБУ выпустил такие монеты, то таким образом он и ответил на вопрос перспективы спроса. Уверен, что как раз именно в ближайшие год-два планируется рост цен на золото и серебро. Соответственно, спрос на инвестиционные монеты будет только расти, на что и рассчитывает НБУ.

В отличие от слитков, монеты имеют свою определенную историю, они приурочены к той или иной дате. Потому они всегда были и будут популярны среди населения как подарок или как отличное дополнение любой коллекции.

Если сравнивать монеты и слитки как инструмент инвестиции, и если речь идет об инвестициях, я бы больше рекомендовал инвестировать в слитки. Это всегда дешевле. Вы можете сравнить это с инвестицией в украшения. На сегодняшний день все прекрасно понимают, что это не столько инвестиция и уже даже не роскошь, сколько привычная и приятная вещь для большинства. При этом вы не рассчитываете получить какую-то дополнительную прибыль, покупая украшения, кроме роста цены на металл. Ценности как произведения искусства в большей части они не несут, и вы не сможете на этом заработать. Почти такая же ситуация с монетами.

Когда монеты окажутся убыточными

Если вы уже решили, что вложение в украинские инвестиционные монеты вам интересно, то стоит определиться с тем, какие монеты вы хотели бы приобрести. Как уже упоминалось, номинал монеты значения не имеет, поскольку не влияет на ее стоимость. Более важным будет вес металла. Здесь у украинских инвесторов выбор пока невелик, однако, как и в случае со слитками, более выгодным будет вложение в монеты большего веса. «Наиболее распространённым объектом инвестиций являются монеты весом пол-унции и одна унция. В монетах меньшего веса доля работы (чеканки) на грамм веса выше, поэтому и маржа между ценами покупки и продажи несколько больше», - рассказывает Вячеслав Фоменко.

При этом при выборе инвестору также стоит исходить из того, какую сумму он планирует инвестировать. «Логика достаточно простая: если выделенной суммы денег хватает на одну-две-три унциевые монеты, тогда еще можно подумать о том, чтобы брать хотя бы частично более мелкие монеты. В других случаях разумнее покупать более крупные и «дешевые» (в пересчете на грамм) унциевые монеты. При этом необходимо обязательно иметь в виду, что операций размена или возможности получения сдачи не предусмотрено», - поясняет Владимир Пищаный.

Немаловажен и срок вложения. Как и в случае со слитками, монеты нецелесообразно будет покупать с целью краткосрочных инвестиций, ведь в этом случае вы не заработаете, а наоборот, потеряете часть средств за счет маржи – разницы между ценой продажи и покупки металла банком. «Монеты по аналогии со слитками банковских металлов есть смысл покупать на срок от одного года и больше. Учитывая то, что маржа между ценами покупки и продажи монет сопоставима с маржей по слиткам, инвестиционная логика также похожа на инвестирование в слитки металла», - поясняет Вячеслав Фоменко.

Однако некоторые эксперты называют и более длительные сроки. «Наиболее эффективны долгосрочные вложения в инвестиционные монеты. Пассивный доход владельца монеты увеличивается по мере роста цен на драгметаллы, а также с увеличением возраста монеты – «старые» ценятся выше. При условии, что НБУ выкупает обратно купленные инвестиционные монеты, а цены на золото демонстрируют рост, прибыль можно получить на горизонте 5-10 лет», - комментирует Вадим Березовик, председатель правления Банка Форум Commerzbank Group.

Если же смотреть на динамику цены инвестиционных момент за месяц, то мы увидим, что с начала обращения монет их цена снижается. К примеру, месяц назад или в начале февраля-2012 золотую монету весом в 1 унцию НБУ предлагал за 14 761 гривну, а в начале марта-2012 был готов купить такие же монеты всего по 13 329 гривен. То есть теоретические потери инвестора, решившего вложить средства в монету на один месяц, составили бы более 1400 гривен или около 10% суммы вложения. Именно поэтому эксперты не советуют вкладывать деньги в монеты на короткие сроки.

В каком банке Украины можно заказать и купить инвестиционные монеты НБУ?

Список банков, через которые НБУ реализует инвестиционные монеты, опубликован на сайте регулятора. В этом списке – 10 банков из числа 50-ти лидеров по активам. Prostobank.ua обратился в эти учреждения, чтобы узнать, есть ли в продаже инвестиционные монеты, а также как и почем их можно купить.

Как оказалось, если вы хотите купить инвестиционные монеты в марте-2012, вам придется затратить немало усилий. Потому запаситесь терпением и заранее позвоните в отделения банков, чтобы уточнить наличие монет.

В некоторых учреждениях появление инвестиционных монет уже анонсировано, однако сами монеты еще не завезены. К примеру, с сайта банка «Хрещатик» мы узнали, что банк реализует инвестиционные монеты еще с конца февраля, однако в двух отделениях центральных районов Киева Prostobank.ua ответили, что монет в наличии нет, и сотрудники о них ничего не знают.

В Имэксбанке, который тоже разместил информацию об инвестиционных монетах на своем сайте, а также в государственном Ощадбанке Prostobank.ua рассказали, что монеты еще не привезли, и появятся они, скорее всего, в начале текущей недели.

Единственный банк, в котором сразу же обнаружились инвестиционные монеты – «Финансы и Кредит». Здесь нам сообщили цену монет, а также указали ближайшее отделение, в котором монеты всех трех номиналов есть в наличии.

Наличие инвестиционных монет «Архистратиг Михаил» в продаже в некоторых банках из числа 50-ти лидеров по активам, по исследованиям компании Простобанк Консалтинг на 7.03.2012 г.

Банк

Наличие монет в продаже

Финансы и Кредит

Есть, в отделении на Владимирской 37 (дневная касса)
 Стоимость монет:
 Золото, 1 унция – 16 775 грн.,
 золото, 0,25 унции – 4 460 грн.,
 серебро 1 унция – 439 грн.

Имэксбанк

Еще не поступили, скоре всего будут во вторник 13.03.12

Ощадбанк

Будут на следующей неделе (с 12.03.12)

VAB Банк

Нет, по информации отделений на ул.Ф. Пушиной, 8-а и ул.Прорезная, 2

Хрещатик

По информации на сайте - есть, по информации отделения на ул.Прорезная, 11 - нет

Пивденный

Нет, по информации отделения бул. Леси Украинки, 19/16-а

Марфин Банк

Нет, по информации отделения на ул. Бассейная, 11-б

Мегабанк

Нет, по информации отделения на ул. Трехсвятительская, 5

Банк Форум

Нет, по информации сайта и колл-центра банка

Укргазбанк

Нет, по информации отделения на ул. Ильинская, 10

Будьте также готовы к тому, что вам, возможно, придется предварительно заказать в банке монету, которую вам доставят в определенное отделение. То есть приобрести ее вы сможете как минимум на следующий день. Еще одна особенность: за монетами лучше отправляться во время работы дневной кассы, или до 13-14 часов, поскольку зачастую монеты не передаются на вечернюю кассу, и после обеда приобрести их у вас не получится.

Иностранные монеты – выбор невелик

В отличие от монет украинской чеканки, даже «международные гранды», как оказалось, очень слабо представлены в Украине. К примеру, серебреная монета «Американский орёл» весом 31,1 грамм есть в наличии лишь в Ощадбанке и стоит 659 грн., а золотая «Канадский кленовый лист» весом 15,5 грамм – в Ощадбанке и VAB Банке по стоимости 9 181 грн. и 9 775 грн. соответственно.

Более широко представлена оказалась монета «Венская филармония», которую можно приобрести уже в 4 банках. Наиболее выгодная для клиента цена в размере 1980 грн. на 20.06.2013 г. была отмечена в Имэксбанке, а сама высокая (2 160 грн.) – в банке «Финансы и Кредит». Разница в стоимости составила 180 грн. или 9% от наименьшей цены.

Таблица 3. Рейтинг банков по цене монеты «Венская филармония»,золото, 3,1 грамм

Банк

Цена, грн.

1

Имэксбанк

1 980

2

Райффайзен Банк Аваль

1 985

3

Ощадбанк

2 038

4

Финансы и Кредит

2 160

Перспективы

Эксперты сходятся во мнении, что инвестиционные монеты на украинском рынке имеют неплохие перспективы. «С момента введения НДС на иностранные монеты и законодательного введения термина «инвестиционные монеты» в отношении инвестиционных монет Украины, есть смысл в этой плоскости говорить именно об инвестиционных монетах Украины. Исходя из этого, перспективы таких монет в значительной степени будут зависеть от действий регулятора. В целом, исходя из той схемы обращения монет, которая запущена НБУ сегодня, можно спрогнозировать, что они будут пользоваться спросом на рынке», - комментирует Владимир Пищаный.

Основная причина для спроса на монеты – продолжающийся рост цен на банковские металлы. «Учитывая, что НБУ выпустил такие монеты, таким образом он и ответил на вопрос перспектив спроса. Именно в ближайшие год-два планируется рост цен на золото и серебро, а соответственно, спрос на инвестиционные монеты будет только расти, на что и рассчитывает НБУ», - рассказывает Львов Игорь, заместитель председателя правления банка «Финансы и Кредит».

Впрочем, это не означает, что украинские инвестиционные монеты будут пользоваться ажиотажным спросом уже с первых дней. «Говорить о вспышке массовой заинтересованности граждан в инвестиционных монетах еще рано. Это продукт для тех, кто знает и вдумчиво пользуется инструментами инвестирования. В настоящий момент интерес к монетам проявляют коллекционеры и те, кто желает максимально диверсифицировать корзину сбережений», - поясняет Вадим Березовик.

Мнение

Игорь Львов, заместитель председателя правления банка «Финансы и Кредит»

Если сравнивать монеты и слитки как инструмент инвестиции, я бы больше рекомендовал инвестировать в слитки. Это всегда дешевле. Вы можете сравнить это с инвестицией в украшения. На сегодняшний день, все прекрасно понимают, что это не столько инвестиция и уже даже не роскошь, сколько привычная приятная вещь для большинства. При этом вы не рассчитываете получить какую-то дополнительную прибыль, покупая украшения, кроме роста цены на металл. Ценности как произведения искусства в большей части они не несут, и вы не сможете на этом заработать. Почти такая же ситуация с монетами.

Учитывая тот факт, что в 70-80% всех монет покупаются в качестве подарка, то само собой разумеется, что в первую очередь при выборе важна тематика монеты. Номинал, по сути, не имеет особого значения, ведь монета не служит средством расчета в торговой сети.

Владимир Пищаный, начальник отдела операций с банковскими металлами VAB Банка

В существующей схеме обращения ИМУ есть, как минимум, одно преимущество. В отличие от банковских слитков, НБУ гарантирует обратный откуп монет через свои региональные управления в областных центрах.

Последних несколько лет нарастают ожидания разворота растущего тренда золота и, очевидно, с каждым годом они будут все сильнее. Исходя из этого,  давать какие-либо однозначные рекомендации неразумно. Но в сегодняшней ситуации считаю, что срок от 3 лет является вполне приемлемым для инвестиций в инвестиционные монеты.

Вячеслав Фоменко, руководитель отдела активно-пассивных операций розничного бизнеса ОТП Банка

Монеты спросом пользоваться будут, более того, они им уже пользуются. На украинском рынке представлена продукция большинства монетных дворов мира, первые инвестиционные монеты Украины были выпущены НБУ. Спрос на инвестиционные монеты коррелирует со спросом на слитки, так как цена металла в них не сильно отличается от цены металла в слитках.

Если говорить об инвестиционных монетах, то их тираж неограничен и тематика значения не имеет. Маржа по инвестиционным монетам немного превышает соответствующую величину для слитков аналогичного веса.

Вадим Березовик, председатель правления Банка Форум Commerzbank Group

Инвестиционные монеты, как и золотые слитки, имеют высокую пробу, но в отличие от них, обладают еще и коллекционной ценностью. Если владелец монеты решит ее продать, ее можно вернуть НБУ или же предложить коллекционеру.

Горячие предложения

Кредиты на карту

более 30 онлайн-сервисов!

Ставка - от 0.01%

Срок - до 180 дней

Сумма - до 20 000 грн.

Документы - паспорт и код

ШвидкоГроші

Кредит за 30 минут

Сумма: от 600 до 10 000 грн.

Выдача: наличные или на карту

Возраст: от 18 до 60 лет

Документы: паспорт и ИНН





Полезные статьи по данной тематике

Актуальные обзоры банковского рынка на ваш e-mail!




© 2006—2019

ООО «Простобанк Консалтинг»

Код ЄДРПОУ: 35454764

Адрес: 02100, г. Киев, ул. Георгия Тороповского, 2, оф. 19

Телефон: +38 063 075 70 92

Email: info@prostobank.com